OFE odważnie wychodzą poza polski rynek, inwestując w akcje zagranicznych firm. W skali całego roku udział spółek notowanych poza GPW w portfelu akcji funduszy emerytalnych zmniejszył się z 14 do 12,6 proc., ale wartość pakietu zagranicznych walorów wzrosła o ok. 25 proc., z 18,9 mld do 23,8 mld zł.
Udział miały w tym hossa na największych rynkach akcji, która podbiła wyceny zagranicznych spółek, i zakupy kolejnych pakietów akcji dokonane przez fundusze.
Czytaj więcej
Udział akcji spoza polskiego rynku w portfelach otwartych funduszy emerytalnych rośnie niemal z roku na rok. Co więcej, w styczniu struktura zakupów akcji wypadła mocno na niekorzyść GPW.
Banki przodują
W portfelach OFE na koniec 2023 r. łącznie znalazły się akcje ponad 310 spółek notowanych na zagranicznych parkietach wobec prawie 250 rok wcześniej. Dominują firmy z rozwiniętych rynków Europy Zachodniej i USA. W pierwszej dziesiątce największych zagranicznych inwestycji OFE aż pięć stanowią pakiety akcji europejskich banków. Największą pozycją w portfelach OFE są udziały we włoskim banku UniCredit warte niemal 1,8 mld zł wobec 1,1 mld rok wcześniej mimo zmniejszenia zaangażowania w akcje banku w ciągu ostatniego roku. To efekt ubiegłorocznej hossy, którą szczególnie mocno odczuli przedstawiciele europejskiego sektora bankowego.
Równocześnie OFE zwiększyły swój stan posiadania w Erste Banku i posiadają już łącznie 2,3 proc. jego akcji, które były warte na koniec ubiegłego roku prawie 1,6 mld zł wobec 1,24 mld zł rok wcześniej. W tym przypadku pomogły także zakupy kolejnych pakietów. Mniejsze pakiety fundusze posiadały w akcjonariatach holenderskiej ING Group (738 mln zł), włoskiego Intesa Sanpaolo (676 mln zł) i czeskiego Komercni Banka (586 mln zł), hiszpańskiego Banco Santander (416 mln zł) i francuskiego BNP Paribas (404 mln zł). Mniej znaczące pozycje miały inwestycje w brytyjskich i amerykańskich bankach, wśród których najwięcej warte były akcje Barclaysa (185 mln zł) i Bank of America (130 mln zł).